O que é utility token? Como funciona o token de utilidade?
E se ao invés de vender a licença de uso do Windows, a Microsoft oferecer aos clientes uma licença que pode ser livremente alugada e comercializada pelos próprios usuários.
Essa é justamente a solução trazida pelo utility token, ou token de utilidade — atuar como porta de entrada para determinado produto ou serviço . A principal diferença para os créditos digitais convencionais, por exemplo, o V-Bucks do jogo Fortnite, é que o token de utilidade tem sua cotação definida pelo livre mercado , os compradores e vendedores em cada instante.
Desse modo, embora possa existir uma oferta inicial de venda com preço fixo, novas funcionalidades podem surgir, além de contar com um limite máximo de emissão — fatores que influenciam na oferta e demanda.
O que é utility token?
Imagine que uma empresa decide premiar seus clientes com acesso a serviços digitais exclusivos, descontos em compras ou preferência na fila de pagamento. Ao optar por um programa de fidelidade tradicional, os clientes ficam “presos” nesse sistema, muitas vezes sem possibilidade de revenda desse benefício ou transferências entre usuários. É aí que entram os utility tokens.
- Os utility tokens dão acesso a um produto ou serviço usando o meio digital. São benefícios ou créditos armazenados em blockchains públicas.
- Seu principal objetivo é atuar como meio de acesso, uma porta de entrada para determinado ecossistema — como os cripto games, por exemplo.
- Cada token possui uma identificação exclusiva, portanto, não pode ser clonado ou falsificado.
- O uso da tecnologia das criptomoedas traz alguns benefícios quando comparada ao sistema de milhas aéreas ou créditos digitais.
Para que serve o utility token?
Um shopping center, em um cenário hipotético, poderia distribuir tokens entre seus lojistas para sorteios, premiações ou isenção da taxa de estacionamento. Desta forma, as lojas são livres para presentear seus melhores clientes, que podem transferir os tokens entre si:
- Nas redes descentralizadas, ou seja, a sobrevivência do criptoativo independe da vontade do emissor, no caso, a controladora do shopping center.
- Os utility tokens seguem existindo mesmo em situações onde não há valor monetário — como o acesso a ambientes exclusivos.
- Alguns tokens possuem empresas responsáveis por sua manutenção, porém isso não é obrigatório.
Mesmo que o shopping decida encerrar o programa, os próprios lojistas podem continuar oferecendo descontos e vantagens diretamente aos detentores dos tokens.
Exemplos de uso do token de utilidade
Agora que você entendeu o que é utility token, vamos analisar de perto alguns exemplos práticos de utilização. A tecnologia é a mesma, mas algumas funcionalidades se diferem. Vamos ver a seguir.
Combustível de um ecossistema
O mecanismo básico do token de utilidade é prover acesso a determinado ecossistema. No caso da Chainlink, por exemplo, o token LINK é necessário para acessar os oráculos — os provedores de informação — do sistema.
- É um token de utilidade de um sistema de comunicação e validação de dados externos.
- Esse ativo digital é cobrado pelo serviço que traz informações do “mundo real” para dentro do blockchain.
- Nesse exemplo, os provedores de informações confiáveis são remunerados em token Chainlink (LINK).
Participação na governança
O utility token pode dar direito ao voto nas decisões de plataformas descentralizadas, inclusive decidindo sobre as taxas cobradas dos usuários.
Por exemplo, SushiSwap é uma exchange descentralizada (DEX), ou seja, uma plataforma que permite a troca entre diferentes ativos digitais sem um intermediário central.
- Os detentores de SUSHI, token da plataforma, controlam o protocolo, propondo alterações nas regras de uso, incluindo a cobrança de taxas e uso dos recursos da tesouraria.
- Todas as moedas SUSHI foram distribuídas de forma justa para os depositantes da plataforma conforme as regras definidas pela comunidade, tornando as tomadas de decisões mais democráticas.
Validação nas transações
Outro grande uso de caso dos utility tokens é a validação nas transações, remunerando os depósitos (staking). Ao travar esses tokens por um período, o depositante recebe uma premiação, e com isso ajuda a trazer segurança para determinado aplicativo ou rede.
- O staking elimina a necessidade de um alto gasto energético para garantir a segurança das transações no blockchain.
- Essa modalidade de renda passiva pode trazer riscos, exigindo cautela e estudo dos investidores.
Promoções e serviços exclusivos
Quando o utility token está associado a algum time de futebol, ligas, e equipes esportivas, torna-se um Fan Token. Desse modo, o detentor poderá obter vantagens e utilidades próprias como torcedor. Dentre os seus benefícios mais comuns estão:
- Trazer uma experiência única aos torcedores, por exemplo, participando na escolha de camisas comemorativas, faixas no estádio ou no vestiário.
- Oferecer benefícios e privilégios exclusivos aos detentores, incluindo acesso à área VIP nos jogos, sorteios de itens autografados, e muito mais.
Como funciona um Utility Token?
A tecnologia dos utility tokens utilizando o banco de dados blockchain torna o sistema completamente transparente e rastreável.
- Qualquer pessoa ou empresa consegue criar um token, sem necessidade de autorização ou intermediários.
- Os usuários conseguem validar as transações por conta própria, de forma rápida e sem custo.
- O emissor é responsável por estipular a forma de distribuição, a quantidade máxima a ser emitida, bem como suas regras de funcionamento.
Quanto vale um utility token?
O valor fica a cargo dos usuários e investidores, que consideram a escassez, reputação, histórico de entregas, concorrência, entre outros fatores. A valorização ocorre segundo o crescimento do ecossistema.
- Os investidores podem comprar esses tokens e usá-los como meio de pagamento, inclusive em outras plataformas.
- Outros participantes, empresas e pessoas, podem passar a aceitar esse utility token em troca de seis serviços e produtos.
- O preço dos tokens é determinado exclusivamente pelos interessados na negociação em cada corretora.
- As corretoras (exchanges) são livres para escolher quais tokens desejam disponibilizar para negociação.
Deve ficar claro que não é obrigação do emissor trabalhar pela aceitação e valorização do utility token.
Utility token é seguro?
Do ponto de vista tecnológico, utility token é bastante seguro. A criptografia e conjuntos de validadores independentes garantem a segurança do sistema.
- As regras de emissão de cada token são auditáveis, e nenhuma entidade consegue reverter transações ou modificar registros.
- O uso de pares de chaves codificadas assegura que só o detentor da senha movimente os tokens contidos em cada endereço.
Em resumo, utility tokens são um investimento de risco como os demais instrumentos de renda variável. Entretanto, a tecnologia é segura ao permitir que o código-fonte seja auditado, e o próprio usuário armazene esse token em sua carteira digital.
Quais as regras de emissão do token de utilidade?
Por sua natureza descentralizada, não é possível censurar ou impedir a criação de um token. Desse modo, as regras de emissão e circulação do utility token variam conforme o desejo de seu criador.
- Algumas redes blockchain possuem contratos digitais programáveis (smart contracts) que facilitam a emissão destes tokens de utilidade.
- Não é necessário um grande investimento ou profundo conhecimento de programação.
- É possível manter o código-fonte aberto, para futuras alterações, ou tornar o contrato imutável.
- Os usuários conseguem avaliar sem custo e de forma simples as regras de emissão e o total circulante.
Apresentamos abaixo o registro no site Etherscan do Wibx (WBX), utility token que busca descentralizar a publicidade, possibilitando o engajamento dos usuários com as marcas favoritas. Confira as informações deste registro na rede Ethereum, incluindo seu código-fonte, e endereço de origem.
Qual a diferença entre utility token e criptomoeda?
Criptomoeda: tem como principal objetivo atuar como dinheiro, seja na forma de reserva de valor ou por meio de remessa digital.
Utility token: embora possa ser trocado por dinheiro, a principal função desse ativo é atuar como um crédito digital em determinado ecossistema, uma “ficha” de uso que dá acesso a produtos e serviços.
Ou seja, ambos são ativos digitais que utilizam a tecnologia do banco de dados blockchain. Por isso, suas transferências e armazenagem são realizadas utilizando as carteiras de ativos digitais (wallets).
Quais os riscos dos tokens de utilidade?
Embora a criptografia das criptomoedas seja inviolável, os utility tokens dependem de um código computacional, uma rotina desenhada por pessoas. Desse modo, surgem brechas que podem ser oriundas de erros no desenvolvimento do projeto, e até mesmo falhas operacionais.
Além disso, podemos citar outros pontos que merecem atenção:
- A cotação dos utility tokens pode variar de forma brusca, pois não existe um preço mínimo ou demanda garantida para seu uso.
- O ecossistema onde este token está inserido pode perder força e até mesmo desaparecer, tornando seu uso praticamente obsoleto.
- Nada impede que o grupo por trás desse lançamento emita outro utility token ou crie um projeto independente.
Agora que você já observou o que é utility token, seus benefícios e riscos, é hora de aprender a investir no segmento.
Como movimentar utility tokens?
A tecnologia utilizada por grande parte dos criptoativos é o ERC-20 da rede Ethereum. Isto ocorre por conta de sua segurança, transparência, e flexibilidade através de smart contracts, os contratos digitais programáveis já consolidados da rede
Embora seja possível armazená-los em qualquer carteira (wallet) compatível, é recomendável utilizar os aplicativos do ecossistema de cada token de utilidade. Deste modo, é possível interagir com os produtos e serviços oferecidos em troca destes tokens.
Por exemplo, no aplicativo para smartphone Ambify o usuário detentor do utility token ABFY pode solicitar a neutralização do carbono equivalente, trazendo utilidade real ao ativo digital.
Como armazenar utility tokens?
No mundo atual tudo é feito por aplicativos, onde podemos transferir, pagar contas, e acompanhar o extrato. Nesse sentido, a carteira (wallet) de criptomoedas funciona de maneira similar.
- Através deste dispositivo o usuário acessa as respectivas moedas armazenadas no blockchain.
- As carteiras digitais mais comuns ficam conectadas à internet, conhecidas como “carteiras quentes”, ou hot wallets.
- Os modelos que possuem o formato físico, desconectado da rede, chamados de “carteira frias”, ou cold wallets.
- Uma carteira quente (hot wallet) pode existir de diversas formas, incluindo aplicativos para celular, sites para acesso via nuvem, ou programas de computador.
Exemplos de utility tokens de sucesso
Abaixo listamos algumas aplicações dessas ferramentas que contam com seus próprios ecossistemas. Repare que nem todo utility token possui um aplicativo próprio, porém sua finalidade principal é servir como porta de acesso para determinado produto ou serviço.
Chilis (CHZ): utility token com seu próprio aplicativo
Chiliz (CHZ) é um ativo digital criado pela Socios.com, uma empresa que busca aproximar os torcedores, trazendo novas experiências interativas e benefícios exclusivos. Este utility token pode ser usado tanto para negociações quanto para usufruir dos benefícios providos pelos clubes e equipes parceiras.
- Todas as transações deste serviço exigem uma quantidade de moedas CHZ, incluindo o mecanismo de votação.
- Quando a Socios.com lança uma nova parceria com um clube ou liga, essa venda inicial só pode ser paga usando a moeda digital Chiliz.
- Na prática, o Chiliz permite que um torcedor participe das ações criadas pelos clubes e equipes parceiras no aplicativo Socios.com.
Maker (MKR): utility token com foco na governança
O protocolo Maker permite que os usuários emitam DAI, uma stablecoin atrelada ao valor do dólar americano. O mecanismo regula as taxas de juros, garantindo que o valor do DAI seja sempre equivalente a um dólar americano.
- As propostas assumem a forma de um contrato inteligente e cada token MKR representa um voto quando travado (staked).
- Além disso, o MKR é a moeda utilizada para pagar juros dos empréstimos na plataforma Maker.
O Maker permite que sua comunidade de detentores do ativo digital MKR decida sobre as taxas de juros, limites de empréstimos, quais ativos são aceitos como garantia, e muito mais.
Nodle (NODL): o token de utilidade e governança da rede Nodle
A Nodle Network é uma blockchain focada em aplicações para o mobile e geolocalização. O objetivo do projeto é construir uma rede de dados descentralizada e alimentada por smartphones, que forneça conectividade e processamento de micropagamentos para a Internet das Coisas (IoT).
- Ao servir como um hotspot ou “nó”, os usuários são recompensados em NODLs por fornecer disponibilidade e conectividade de rede.
- A criptomoeda NOLD pode ser usada para pagar por serviços e aplicativos descentralizados parceiros desta rede.
A rede Nodle possui um sistema de governança integrado, no qual todos os detentores de NODL têm voz. Eles podem votar em atualizações de protocolo e ajudar a proteger a rede apostando seus tokens, entre outras funções.
Como comprar utility tokens na prática?
A maneira mais prática e segura é através das corretoras de ativos digitais (exchanges), que agregam interessados na compra e venda, intermediando o acerto financeiro e envio das moedas.
O primeiro passo é abrir sua conta numa das inúmeras Exchanges existentes (Binance, Coinbase, Kraken, KuCoin, Bitfinex, etc), o processo é simples e rápido, que pode ser feito por smartphone ou PC.
- Na maioria das exchanges, você começa a investir em utility tokens com menos de R$ 1, portanto o risco é muito baixo.
- Você pode começar pequeno, aprender seu funcionamento, e só então ganhar confiança para aumentar o investimento.
Enfim! É isso!
Fonte: Mercado Bitcoin (MB)
